南亞擁記憶體、玻纖布雙題材改寫新高價紀錄；十銓估 2026 年 PC/NB 記憶體成本比重升至 30％
雖然昨日（12/1）台股殺尾盤、美股下跌，但今日（12/2）台股強勢反彈，而且資金轉向傳產股的態勢明顯。受惠於電子級玻璃纖維布利多題材的台玻（1802）、同時享有記憶體與玻纖布雙題材的南亞（1303）分居成交量一、二名；記憶體族群中的利基型 DRAM 晶圓代工廠力積電（6770）、華邦電（2344）轉投資的封測廠華東（8110）位居第三、四名。
在成交量前五大個股中，作為南亞科（2408）母公司的南亞（1303）不僅搭上記憶體風口，也因為日本玻纖布大廠日東紡（Nittobo）高階 T-Glass 訂單大增而受惠，漲勢最明顯，盤中一度大漲逾 6％，股價最高時攻上至 65.5 元，創下近 15 個月以來新高紀錄，收盤時漲了 5.4％至 64.4 元，近四個交易日累計連漲逾 26％，成交量 23.34 萬張，排名第二，僅次於台玻的近 27 萬張。
記憶體族群漲少跌多 模組廠表現相對佳
記憶體族群部分，今日漲少跌多，成交量第三、四高的力積電、華東分別跌了 3.53％、2.96％，NOR Flash 大廠旺宏（2337）小跌 1％左右，「DRAM 雙雄」華邦電跌 1.74％，南亞科收平盤，NAND Flash 控制晶片大廠群聯（8299）下滑近 3.2％，模組廠宜鼎（5289）更下挫 5.5％。
今日記憶體表現較好的個股，包括模組廠十銓（4967）、威剛（3260）、宇瞻（8271），股價皆收紅；十銓小漲 1.53％，宇瞻漲了 3.3％，股價重新站上百元大關。
十銓：2026 年出貨恐減少 3～4 成 維持 2～3 個月庫存
十銓預估，2026 年不會有額外晶圓產能回流至 PC、消費性電子或手機市場，因為主要產能已被 AI 相關需求完全吸收。受供給緊縮影響，記憶體在 PC 與 Notebook 的 BOM（物料清單）成本比重將由以往約 15％～20％大幅拉升至 25％～30％。
十銓指出，記憶體成本上漲對價格敏感市場衝擊尤為明顯，包括中低階 PC、Notebook、Chromebook，隨著整機成本墊高，十銓預估 2026 年恐有 30％～40％ 出貨量受影響。
在法說會中，十銓揭露今年前三季營收結構，DRAM 佔了約 65％，NAND Flash 貢獻約 34％，其中因為 DDR5 平均售價（ASP）較高，使 DDR5 產品在 DRAM 中的占比已提升至逾 8 成，成為公司主要成長動能。
十銓表示，目前庫存維持在約 2～3 個月的相對高檔水位，目的在於支援重點客戶需求變化，並在供給吃緊的市場環境中保持供貨彈性。
